白銀的前世今生（5）   Post By：2011-4-9 9:06:00

 　　大豆那玩意兒，畢竟價值低，不好長期保存，怎么能和白銀相比呢？
　　早在1973年，尼爾森就開始在中東購買白銀現貨，當時的價格為2美元/盎司左右，同時亨特家族還在紐約和芝加哥的期貨市場上買進白銀期貨。
　　尼爾森絕對富有戰略眼光，他在白銀價格谷底建立了大量倉位。到1973年12月，亨特家族已經購買了價值2000萬美元的白銀現貨，并以每盎司2.9美元的成本購買了3500萬盎司的白銀期貨，他們儼然已經成為全世界最大的白銀持有人之一。
　　市場上的白銀開始出現了嚴重的短缺，又有一大批交易商跟在亨特兄弟的屁股后面沖入白銀期貨市場，在僅僅兩個月之內，就把白銀價格提高到每盎司6.7美元，漲幅接近130%！
　　看清楚，我們2010年9月份到現在（2011年2月份），白銀的價格也上漲了接近90%！
    
作者：wilson51　回復日期：2011-04-06　21:30:59　
 
　　留名,學習.
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:29:19　
 
　　看到銀價暴漲，在過去幾年中以遠低于2美元以下的成本收購了大量白銀的墨西哥政府心動了，他們可儲備了5000萬盎司的白銀呢！
　　該出手時就出手，墨西哥政府決定出手——5000萬盎司的實物白銀頓時涌向市場，白銀價格立即暴跌，下跌了40%，一直到了4美元/盎司左右。
　　墨西哥政府大賺而特賺了一筆，嘩嘩嘩的數著美元，當然是高興得合不攏嘴。
　　而亨特兄弟呢，到口的肥肉“唰”的一下子又沒了，心里自然是窩了一肚子火，雖然很窩火，他們腦袋還是很清醒的，他們也看出來了，要控制白銀這種重要的貴金屬，只憑自己家族的力量是不夠的，還要和中國銀行業改革一樣，借助外來的“戰略投資者”。
　　尼爾森把目光投向了中東，那里有亨特家族的石油生意，正好和沙特王子們的關系很好，而這些王子們又控制著沙特最大的銀行——國家商業銀行。
　　成功的游說之下，亨特家族拉到了沙特阿拉伯王室的贊助，還吸引了沙特國家貨幣局的大量外匯投資。
　　這個時候，正是亨特兄弟在大豆期貨投機案件上最后結案時刻，“期貨操縱”的指責不絕于耳，亨特兄弟這次長了個大心眼，他們很有耐心的大量吸入現貨和期貨籌碼，同時做了大量偽裝，自稱購買白銀是為了進行國際貿易，因為白銀的價值比紙幣更穩定。
　　聽起來很有道理，從交易上也查不出什么破綻……
　　這時候的白銀價格依然5美元/盎司左右。
　　大豆期貨投機事件塵埃落定之時，亨特兄弟再把炒大豆期貨所賺的錢投入白銀投機中，
　　到了1978年底，尼爾森-亨特直接控制的白銀現貨可達到了幾億盎司，與此同時，全球通貨膨脹和政治局勢不穩定已經持續了幾年，黃金的價格由原來的35美元/盎司飛漲到500美元/盎司，相比之下，白銀的價格漲幅還遠遠不夠，依然在6美元/盎司徘徊。
　　1979年夏天，尼爾森-亨特終于決定發起總攻——他要讓以前緩慢上升的白銀價格坐上三級火箭，要它像黃金一樣暴漲十幾倍……
　　決斗開始了！
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:31:18　
 
　　亨特兄弟和沙特家族控制的“國際金屬投資公司”，向紐約和芝加哥的期貨交易所下達了累計4000萬盎司的買入指令。
　　市場上出現了巨額買盤，銀價很快從6美元上升到11美元，可是大家都不知道究竟是誰在買入——CFTC調查了交易記錄，發現大部分買單來自“國際金屬投資公司”，而這家公司在百慕大群島注冊。
　　很快，紐約和芝加哥的每一個交易商都知道了亨特家族是“國際金屬投資公司”的后臺老板——既然這么富有的亨特家族在為白銀“做莊”，那么小投機者當然應該選擇“跟莊”，這樣雖然很危險，卻有機會大賺一筆。
　　隨著投機者的不斷涌入，白銀的價格日趨瘋狂——從11美元上漲到20美元，然后30美元，到了1979年年底干脆突破40美元！
　　天啊，究竟要漲到什么時候才是個盡頭呢？
　　到1979年年底，亨特家族掌控了紐約商品交易所53%的白銀期貨合約和芝加哥交易委員會69%的白銀期貨合約，總共掌握著1.2億盎司的現貨和5000萬盎司的期貨，這還不包括亨特的合伙人——沙特阿拉伯王室成員以個人名義持有的白銀。
　　當時全球每年的白銀交易量也不過2000萬盎司，亨特家族已經切斷了白銀流通的渠道！
　　到了1980年1月，亨特家族已經取得了非常大的戰果——白銀價格上漲到48美元！
　　幾乎所有看空的人都已經認輸出場，亨特兄弟如果這個時候選擇出售，賺到的財富在那個時代將是天文數字！
　　然而，也許是被墨西哥政府涮了那一把之后，亨特兄弟太不服氣了，也許是非要再次玩CFTC一個難堪，或者，就是想賺走所有參與到白銀市場的人的錢，或者，就是亨特兄弟想通過打敗所有人來證明自己……總之，亨特兄弟殺紅了眼，沒有停止。
　　為什么亨特家族還不住手呢？
　　利令智昏已經不足以形容亨特兄弟的行為，用最流行的話來說，亨特兄弟現在已經不是在為金錢而戰斗了，而純粹是賭氣了——賭氣的對象是整個白銀市場乃至整個期貨市場……
　　其實，到這個時候，亨特兄弟的財富也基本耗盡了，為了維持對白銀市場的壟斷，尼爾森-亨特被迫向美國華爾街的幾家大銀行高息借貸，舉債超過2億美元，平均利息高達19%！
　　1980年1月21日，白銀漲到了它的歷史最高價：每盎司50.35美元。
　　記住，這個價格迄今還沒有被超越！
　　
    
作者：幻覺直覺　回復日期：2011-04-06　21:32:38　
 
　　那就是45就到頭了，怎么會 出現----- 按照筆者極端的看法，白銀價格應該超過黃金！
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:33:32　
 
　　在短短12個月里，銀價上漲了8倍，要知道，銀是多么大宗的商品啊——可以肯定的說，人類歷史上，從來沒有一種大宗商品能在如此短的時間里擁有如此駭人聽聞的漲幅！
　　亨特兄弟花費了10年來囤積白銀，花費了半年時間來進行總攻——這種對投機的執著精神和耐心程度，值得每一個后來的投機分子敬仰學習、深刻領會……
　　問題是，這樣瘋狂的玩法，等于是要把所有期貨交易商都帶進地獄，更嚴重的說，是蔑視美國政府，蔑視美國人民，蔑視全世界需要用白銀的產業和相應的人！
　　是的，投機掙錢可以，但美國政府絕對不會允許任何投機商毀滅期貨市場、毀滅美國金融體系，無論是1980年，還是2008年……
　　美國政府出手了。
　　經過嚴肅討論，芝加哥交易委員會決定將白銀合約保證金由1000美元提高到6000美元，這意味著亨特家族必須補充大量的資本。
　　隨后不久，紐約商品交易所重磅出擊，頒布了一條臨時規定：“從即日起，禁止建立新的白銀期貨合約，只允許舊合約的平倉。”
　　這意味著亨特家族再也無法從期貨市場上買進任何白銀，而且白銀期貨合約的總數只會不斷減少，誰都無法通過大量買入或賣出來操縱價格。
　　有人說，這是壓死駱駝的最后一根稻草——這可不是一根稻草，這是一頭大象的重量！
　　規定出來之后，1980年3月25日，白銀價格出現大幅度下跌——按照規定，亨特兄弟必須補足保證金，否則經紀商將強行賣掉亨特家族的白銀期貨。
　　亨特兄弟這發現自己已經成了眾射之矢，他們求爺爺告奶奶的到處聯系銀行家，希望以家族產業為擔保獲得抵押貸款。
　　不過，沒有誰再敢支持亨特家族這樣投機了！
　　1980年3月27日日，幾天前還在三四十美元價格運行的白銀，居然跌到了10美元/盎司的低點，根據2008年的金融危機的救市過程，你認為亨特兄弟應該怎么做？
　　不錯，與2008年金融危機爆發之后華爾街投行們的表現一樣，亨特兄弟飛抵華盛頓，請求財政部和美聯儲牽頭，向亨特家族提供巨額長期貸款。
　　否則，“死豬不怕開水燙”的亨特兄弟暗示，將拋售手頭剩余的6300萬盎司白銀，徹底摧毀市場信心，并把華爾街各大銀行一起拉下水……
　　美聯儲和美國政府不得不緊急介入，美聯儲主席保羅-沃爾克親自說服美國各大銀行組成集團，向亨特家族提供價值11億美元的長期貸款。
　　是的，你見過的，2008年，美國財政部長鮑爾森說服美國銀行收購美林投行，并且說服國會，決定援助美國華爾街7000億美元，美聯儲主席更是同意高盛和摩根斯坦利轉型為商業銀行，以便美國政府可以給他們提供援助資金，支持摩根大通銀行收購貝爾斯登……
　　尼爾森還對參議院和眾議院的議員們表示，亨特家族只是做了一筆錯誤的投資，并且受到了政府的過度干預，所以亨特家族其實是白銀危機最大的受害者……
　　本來想發一筆超級橫財的無賴，轉眼之間就成了可憐巴巴的“受害者”，而只要政府和中央銀行控制著隨意印刷鈔票的權力，他最終一定會會選擇去救援這一個或者數個無賴……
　　因為，他們總是擔心，如果他們拒絕了無賴的要求，或者他們任由這些無賴自生自滅，他們自己精心構建的“金融體系”會承受不住而倒下，而他們更擔心的是，他們構建在“點紙成金術”之上的那個海市蜃樓，會因為金融體系的坍塌而崩潰！
　　1980年，美聯儲和美國政府這樣做了，2008年，我們只不過再一次見識。
　　所以，在這個世界上，做無賴，你也必須得做得足夠大！
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:39:17　
 
　　有必要強調一句——本人這篇文章下了非常非常大的心血，查閱了國內外很多資料（主要是數據），內容可能有轉述別人的，但整個思路的確是我個人想的，希望把有關白銀的問題談論清楚。
　　你能免費讀到這篇文章，自然希望能夠給我也貢獻點思想！
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:42:20　
 
　　看了亨特兄弟的投機傳奇，你是心有余悸還是躍躍欲試呢？
　　為了更清楚的看清亨特兄弟的投機，我們通過銀價變化來分析這一經典投機案例。
　　

 
    
作者：66端午88　回復日期：2011-04-06　21:42:23　
 
　　貨幣戰爭說的就是這事。
    
作者：豬的流浪　回復日期：2011-04-06　21:43:38　
 
　　白銀在減少 問題是有哪些資源沒有減少呢？？煤 石油 天然氣 貴金屬都在被消耗，白銀只是其中之一而已，按照樓主的邏輯 所有的自然資源以后都會很牛的！！
    
作者：日月88　回復日期：2011-04-06　21:44:17　
 
　　請教一下：是不是該買實物白銀放在家里呢？還有實物白銀在哪里買比較好？工行只有紙白銀，實物銀到一些公司和銀店買感覺不放心，而且買賣手續費都很高。
    
作者：tcprsc　回復日期：2011-04-06　21:48:52　
 
　　記得海思的書里面一個例子，關于不可再生資源會否因為人類的不斷消耗導致價格飛漲，結果是否定的，你也說了，銀歷史以來的最高價是投機產生的
　　所以投資銀還是慎重點
    
作者：feiwuhuanyouji　回復日期：2011-04-06　21:49:29　
 
　　mk
    
作者：幻覺直覺　回復日期：2011-04-06　21:49:33　
 
　　這幾年買了一些熊貓銀幣，本來想賣出一部分。看來樓主的文章。不賣了
　　看是否能到金子的價格。
    
作者：日月88　回復日期：2011-04-06　21:50:46　
 
　　白銀在減少 問題是有哪些資源沒有減少呢？？煤 石油 天然氣 貴金屬都在被消耗，白銀只是其中之一而已，按照樓主的邏輯 所有的自然資源以后都會很牛的！！
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　　只要紙幣一直超發、貶值，那么這些資源都會暴漲的，但是因為很多資源是不能存在自己家里的，而且金銀是傳統的貨幣形勢，所以我贊成用金銀保值的做法。
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:52:54　
 
　　%12.股神：與白銀的那場邂逅
　　自1980年亨特兄弟投機白銀以來，白銀市場被徹底激活了，變成了一個投機者的樂園。
　　國際市場上，白銀幾乎是全球日常波動最劇烈的商品之一，“玩的就是刺激，玩的就是心跳”，無數投機家帶著對前輩的尊崇，前仆后繼地涌入白銀市場。
　　相對而言，黃金市場由于價值太高，數量太大，難以壟斷操縱，但白銀相對低廉的價格，有限的產量，使其成為大資本的理想操縱對象。
　　從2010年9月份2011年2月份，5個月里白銀上漲將近90%，你能說沒有投機的因素？
　　實際上，不僅亨特兄弟，全世界玩金融的玩家眼中的上帝——“股神”沃倫-巴菲特也在白銀投機上掙到了一大桶金子。
　　只是美國媒體（包括中國媒體）為了敬重巴菲特的名聲，刻意打造一個清廉、節儉、正直而又親民的金融界道德標兵和領袖形象，基本上不大提這會事而已。
　　從1995年開始，巴菲特開始持續買入大量白銀，買入的價格約在5美元左右，到1999年年初，巴菲特持有1.3億盎司的白銀，占了當時全世界白銀年產量的1/3。
　　1998年，在白銀價格達到每盎司7.81美元的高位后，他又在白銀的回調中不斷加倉。他購入白銀的平均成本約為每盎司5美元，最多時其手頭的白銀總量，占到差不多世界一年的白銀總產量。
　　
    
作者：絕色藍顏　回復日期：2011-04-06　21:52:52　
 
　　半個板凳做好看
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:55:51　
 
　　當白銀價格從1995年的每盎司5美元上漲至2006年的每盎司15美元后，巴菲特將白銀全部拋出，賺得盆滿缽溢，下圖就分別是2個5年期間白銀價格的變動情況，從這其中可以看出巴菲特的精明之處。

 
    
作者：benzhuzhu__　回復日期：2011-04-06　21:56:32　
 
　　白銀暴漲是因為之前黃金漲價時，他的價格被操縱，人為壓低了。可以查查新聞，有打官司的。
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　21:58:55　
 
　　當然，如果看2001年以后銀價的表現情況，尤其是時至今日白銀價格的表現，似乎我們遠遠稱不上巴菲特有多么成功。

 
    
作者：Eavird　回復日期：2011-04-06　21:58:58　
 
　　好文章，學習了啊。。。
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　22:00:47　
 
　　對于巴菲特的這次白銀投機的“成功”或者“不成功”，我們或許可以從兩個方面考慮。
　　一個方面是，巴菲特足夠聰明，他預計到了2008年的那一場金融海嘯（當時的銀價暴跌至10美元/盎司左右），至少也是預計到了2007年美聯儲的升息，為了躲過去那一場海嘯，他寧愿在2006年次貸危機剛剛嶄露頭角的時候，就將白銀悉數拋出，規避風險。
　　另外一個方面可能是，巴菲特最大程度的汲取了亨特兄弟的教訓，他沒有想著通過摧毀白銀市場來發一筆無比大的橫財（反正他當時就是世界首富），更不愿意為了賺取亨特兄弟那樣不可思議的暴利而搞到傾家蕩產，一世英名盡失……
　　或者，二者兼而有之。
　 　不過，在某些金融媒體中，似乎也存在著另外一種“中國政府式的”美化和粉飾活動，給巴菲特戴上了一個道德的光環——他們說，巴菲特為什么投資白銀，是因 為當時的工業用銀大幅度下降，白銀跌到了低點，為了避免白銀生產者虧損，股神好意出手相救（正如2009年巴菲特50億美元購入高盛優先股而援助高盛一 樣？），避免銀價跌向更低。
　　至于老巴為什么賣掉白銀，那是因為他認為白銀的價格已經太高了，影響了工業使用者的成本，所以老巴就拋出了自己的白銀，平抑白銀的價格。
　　根據這種說法，巴菲特是一個純粹的人，是一個正直的人，是一個高尚的人，是一個睿智的人，是一個時刻心懷天下的人，是一個脫離了追求金錢這樣低級趣味活動的人，是一個是先天下之憂而憂后天下之樂而樂的人……
　 　實際上，巴菲特自己到并不像某些衛道士那樣虛偽，他很少提及自己在白銀投機中掙了一大筆錢這種事兒，要是問到他這個事兒，他也誠實回答，并不做作，并不 宣稱自己是在為白銀行業“做慈善”，也沒有動輒像某些“中國式英雄”那樣宣稱自己就是為了祖國、為了人民、為了白銀事業的健康發展、為了全人類的解放事兒 在掙錢……
　　其實，一個人擁有足夠的金錢與影響力，所謂的投資在易被操縱的市場上便成了極為簡單的事情，這就是巴菲特所做的事情。無論是投資還是投機，老巴在白銀上他掙了一大筆錢，沒有什么可恥，也稱不上有多么高尚，更稱不上什么慈善……
　　掙錢而已。
    
作者：Lov_vinccy　回復日期：2011-04-06　22:02:52　
 
　　13.白銀價格操縱案：這兩家銀行
　　2010年10月29日，《中國日報》、《21世紀經濟報道》等報紙報道了一則不怎么起眼的新聞“摩根大通和匯豐控股被控蓄意操縱白銀期貨和期權市場”。
　　摩根大通是誰？
　 　摩根大通是當今世界上數一數二的大銀行，2000年由大通曼哈頓銀行及J.P.摩根公司合并而成，并于2004年與2008年分別收購芝加哥第一銀行和 美國著名投資銀行貝爾斯登和華盛頓互惠銀行，身上帶著美國乃至世界上最強大的兩個金融家族——洛克菲勒家族和J.P.摩根家族的高貴血統 ，他為什么要“蓄意操縱白銀期貨和期權市場”？
　　不過，在沒有找到確鑿的證據之前，我們認定的犯罪嫌疑人，也只是嫌疑人而已，不能憑空就說人家某某人“蓄意操縱”，還需要有真正的證據。
　　早在2008年9月，美國商品期貨交易委員會（CFTC）就曾經開展過一次針對操縱黃金期貨價格的調查，調查由CFTC的負責人巴特-奇爾頓（Bart Chilton）主導，和針對亨特兄弟的大豆投機調查一樣，調查最后以“證據不足”而告終。
　　不過，你要注意，“證據不足”并不是“沒有證據”，恰恰就有人看出來了其中的貓膩。
    
作者：yyylyy　回復日期：2011-04-06　22:03:28　
 
　　記號，回頭細看
    
作者：快砂　回復日期：2011-04-06　22:03:56　
 
　　頂
    
作者：高爾夫R34　回復日期：2011-04-06　22:04:48　
 
　　記號

    手機上天涯，隨時圍觀熱點：3g.tianya.cn
    
作者：66端午88　回復日期：2011-04-06　22:05:14　
 
　 　如果大家買了白銀都放在家里，那么白銀一定會漲翻天，可惜，目前國內根本就拿不到LME標價的白銀，中國的白銀售價里有進口環節增值稅或者工業增值稅， 消費稅，營業稅，加工費等等，只有企業可以操作，買995的白銀錠，然后將增值稅抵扣出去，這樣的白銀成本雖然仍然比國際價格高，但遠遠低于銀行的投資白 銀價格。但這種白銀沒有央行的背書，目前沒有很好的流通渠道。偶曾經想過拿這些銀錠去做加工些實用產品，任然受限于認證問題，無法操作，只能當做工業原料 存儲。
    
作者：fox78　回復日期：2011-04-06　22:16:02　
 
　　樓主呢？繼續阿
    
作者：日月88　回復日期：2011-04-06　22:17:32　
 
　 　如果大家買了白銀都放在家里，那么白銀一定會漲翻天，可惜，目前國內根本就拿不到LME標價的白銀，中國的白銀售價里有進口環節增值稅或者工業增值稅， 消費稅，營業稅，加工費等等，只有企業可以操作，買995的白銀錠，然后將增值稅抵扣出去，這樣的白銀成本雖然仍然比國際價格高，但遠遠低于銀行的投資白 銀價格。但這種白銀沒有央行的背書，目前沒有很好的流通渠道。偶曾經想過拿這些銀錠去做加工些實用產品，任然受限于認證問題，無法操作，只能當做工業原料 存儲。
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　　現在很多銀樓和經營金銀的公司里是有投資銀條賣的。我咨詢過，是在當天的白銀T+D的價格基礎上加0.3元/克，但回收只是收自己家的，手續費是當天的白銀T+D的價格的5%。
　　因為考慮到實物白銀儲存不方便，然后賣的公司都是魚龍混雜的，不知道到時候如果沒有人回購就比較麻煩，還有手續費比黃金高很多。所以我現在只是開始買紙白銀，準備把紙白銀賺的錢將來都換成金條儲存。
    
作者：三顧傾地球　回復日期：2011-04-06　22:20:06　
 
　　前段時間有高人建議買白銀，也有個開貼記錄炒白銀的經歷。明天電腦上網找找。還有樓主前面很多介紹貨幣戰爭里都有寫哦。
    
作者：高爾夫R34　回復日期：2011-04-06　22:20:57　
 
　　讓人人

    手機上天涯，隨時圍觀熱點：3g.tianya.cn
    
作者：bofangqi2006　回復日期：2011-04-06　22:18:26　
 
　　3
    
作者：wwwjason　回復日期：2011-04-06　22:22:32　
 
　　請問樓主，個人能通過什么渠道參與白銀的交易呢？
    
作者：410786　回復日期：2011-04-06　22:20:03　
 
　　wow
    
作者：dyj208_123　回復日期：2011-04-06　22:22:47　
 
　　呼呼~~
　　
　　
    
作者：shuaicao　回復日期：2011-04-06　22:23:17　
 
　　快翻頁了吧